Hoe Banke Invloed Op Die Forex Mark

Hoe Banke invloed op die Forex mark Die forex mark behels die verhandeling van geldeenhede. Geldeenhede verhandel kan word op 'n plek grondslag (die konvensionele forex ambagte gedoen op platforms), of dit kan verhandel as ruil transaksies, valuta-opsies of termynkontrakte. Een van die groot spelers wat ons in die forex mark is die banke. Banke en ander institusionele handelaars het 'n groot impak op die geldeenhede verhandel in die forex mark. Maar presies hoe banke hul invloed op die forex mark uit te oefen? Dit is wat ons probeer om te wys in hierdie artikel, wat sal demonstreer die 8220; what8221 ;, 8220; when8221; en 8220; how8221; van die invloed banke het op die globale valuta handel mark. sentrale banke Sentrale banke is baie sleutelspelers in die forex mark, en hulle speel 'n paar rolle in die forex mark ruimte. a) Devaluasie Een funksie wat sentrale banke speel in die forex mark is dié van devaluasie. Devaluasie is 'n doelbewuste beleid van 'n land se sentrale bank 'n gestruktureerde en doelbewuste vermindering in die waarde van die nasionale geldeenheid uit te voer. Daar is verskeie redes waarom 'n land se sentrale bank wil dalk 'n geldeenheid te devalueer. In sommige lande, is dit wenslik om die waarde van 'n geldeenheid so laag as moontlik te hou ten einde die uitvoer van hierdie land goedkoper en meer wenslik om buitelandse verbruikers te maak. Wanneer alle ander gereedskap om hierdie doel te bereik is uitgeput sonder die gewenste resultate, kan die land se sentrale bank besluit om 'n proses van die oorstromings van die mark met die plaaslike geldeenheid en gebruik dit om te koop buitelandse valuta ingenieur. Japan is 'n land wat hierdie model en die Bank van Japan bedryf het veroorsaak moes twee keer spring in die markte in die afgelope vier jaar om hierdie proses te bewerkstellig. Switserland is 'n ander land dat 'n ander meganisme bekend as 'n minimum pen gebruik om dit te bereik. Onder hierdie beleid, die Switserse Nasionale Bank (SNB) stel 'n minimum pen van 1,2000 vir die wisselkoers tussen die Switserse frank en die euro. Ten einde dit te doen, die SNB verkoop massiewe bedrae van die Switserse Frank en koop euro, die Amerikaanse dollar en ander belangrike geldeenhede, ingenieurswese prysbewegings van tot 1500 pitte op 'n paar pare in 'n ruimte van 15 minute. Vir 'n paar ander lande soos dié van die ontwikkelende wêreld, sentrale banke ingryp soms tot die plaaslike geldeenheid te devalueer, deur die koop van buitelandse valuta met behulp van groot hoeveelhede van die plaaslike geldeenheid, dikwels met behulp van ander toonbank inflasiedruk om die proses aan te vul. Hier is die redes is baie anders. Die Franse Afrikaanse Konfederasie (CFA) is gedwing om die CFA Franc devalueer deur 100% teen die Franse Franc in 1994 by die aansporing van die Franse regering. Die presiese meganismes waardeur die sentrale banke voer hierdie devaluasies is gewoonlik nie openbaar gemaak nie, maar dit is maklik om te raai hoe hierdie hele ding werk. Deur die oorstromings van die mark met die plaaslike geldeenheid, is die aanbod aansienlik toegeneem, wat veroorsaak dat 'n daling in die waarde van die plaaslike geldeenheid. Deur die aankoop van groot hoeveelhede buitelandse valuta, is 'n skielike groot aanvraag geplaas op die buitelandse valuta en toe 'n paar, beide geldeenhede gesien word in die mark, is daar gebind om 'n onderstebo gewemel van die buitelandse valuta en 'n ooreenstemmende nadeel skuif in wees die plaaslike geldeenheid. b) Rentekoerse In die meeste lande, die verantwoordelikheid vir die opstel van rentekoerse lê by die sentrale banke. Rentekoerse is baie belangrike ekonomiese indekse. Hulle bepaal die verband pryse in die land, en dien as een van die inflasionêre beheermaatreëls beskikbaar vir sentrale banke. Hulle dien ook as 'n maatstaf vir plaaslike uitleenkoerse onder handelsbanke. Gewoonlik, die rentekoers is die tempo waarteen die handelsbanke leen van die sentrale bank, en handelsbanke nou leen aan kliënte teen 'n winsopslag. Rentekoerse ook die invloei van buitelandse direkte beleggings te bepaal in 'n land. Oor die algemeen, sal daar meer invloei van beleggings in 'n land toe rentekoerse hoër is as wanneer hulle laer. Direkte buitelandse beleggings te skep en die bevordering van verbruikersbesteding, wat die Bruto Binnelandse Produk (BBP) van 'n land verhoog. Meer werk, verhoogde verbruikersbesteding, verhoogde kleinhandelverkope en 'n verbeterde BBP is almal positief vir 'n land se geldeenheid. Dit is waarom enige tyd rentekoerse verhoog, daar is 'n verhoogde koop belang in daardie nasies geldeenheid. So rentekoersaanpassings is nog 'n manier dat sentrale banke beïnvloed die forex mark. c) kwantitatiewe verligting Die term 8220; kwantitatiewe verligting 8221; geassosieer word met enige onkonvensionele optrede monetêre beleid wat gebruik word deur die sentrale banke om markvertroue te verhoog en te stut die markte, wanneer alle ander konvensionele monetêre beleid ekonomiese stimulante ondoeltreffend geword het. Die terminologie gewild geword in 2008/2009 as sentrale banke het gesukkel om die wêreld se finansiële stelsel van totale ineenstorting te red as 'n gevolg van die wêreldwye finansiële krisis van 2008. Kwantitatiewe verligting werk op verskeie maniere en is dienooreenkomstig gebruik deur verskillende sentrale banke. Een van die maniere waarop kwantitatiewe verligting gebruik word, is wanneer die sentrale banke aktief koop staatseffekte. Die Europese Sentrale Bank (ECB) is gedwing om hierdie maatreël te neem as 'n middel van die redding van die euro van 'n monumentale ineenstorting in 2012. Die markte gesmag het, beleggers verlang dit en wanneer dit kom, die gevolge was dramaties. Die Amerikaanse Federale Reserweraad, die Bank van Engeland en die Bank van Japan het al gebruik kwantitatiewe verligting op 'n punt of die ander. Die kwantitatiewe verligting programme van die Federale Reserweraad en die Bank van Engeland is nog in werking. Deesdae, een van die fundamentele aanwysers verhandel in die forex mark is oor die vraag of die sentrale banke in die vraag óf sou uit te brei die verligting programme, of begin skalering terug. Daar is 'n baie spekulasie oor die Amerikaanse Federale Reserweraad skalering terug op is kwantitatiewe verligting program, maar dit is nog te realiseer. Maar wanneer dit uiteindelik gebeur, kan ons 'n massiewe beweging in die prys van die Amerikaanse dollar verwag as handelaars reageer op die nuus, veral as die Amerikaanse dollar speel 'n massiewe rol as die globale reserwe geldeenheid gebruik word in internasionale transaksies. Sentrale banke dien ook om likiditeit te verskaf in die forex mark, veral wanneer daar 'n skuif na óf skakel sy buitelandse reserwes van een geldeenheid na 'n ander, of wanneer hy voornemens is om sy belang van buitelandse reserwes in 'n ander geldeenheid te verhoog. Sentrale banke gewoonlik hou hul buitelandse reserwes in verskeie geldeenhede, en die verskuiwings in die besit van een geldeenheid na 'n ander vereis forex transaksies wat dien om die mark met geld vloed en hou die likiditeit vlakke ramped up. Kommersiële en beleggingsbanke Kommersiële en beleggingsbanke uitmaak n ander klas van banke wat aktief in die forex mark is. A gereed voorbeeld is Goldman Sachs, wat geklassifiseer word as een van die 8220, te groot om fail8221; banke. Banke soos Goldman Sachs beïnvloed die forex mark in baie verskillende maniere. Beleggingsbanke invloed op die forex mark op die volgende maniere: a) Interbank Trading Die hoogste volumes van handel in die forex mark voorkom in die interbankmark buitelandse valuta mark. Soos die naam aandui, interbank forex is forex tussen banke regoor die wêreld. Dit maak nie saak of die bank is te groot om te misluk of die bank is 'n paar obskure bank in sommige dele van die wêreld. Kommersiële en beleggingsbanke moet buitelandse valuta om hierdie te kry oor hul kliënte wat internasionale handel uit te voer. Hulle moet ook buitelandse geldeenhede hul eie belegging aktiwiteite uit te voer. Dit is dus voordelig vir banke om geldeenhede handel te dryf met mekaar deur middel van elektroniese kommunikasienetwerke. Sommige lande het streng aankoop wette buitelandse valuta, waarin burgers beperk in die bedrag van buitelandse valuta hulle kan koop. Ander kere, kan die beperkings in die vorm van burgers in staat is om buitelandse valuta te koop deur hul banke. Banke sodanige bevele van hul kliënte, versamel geld uit hierdie kliënte in die vorm van die plaaslike geldeenheid en dan bie namens van ander banke hul in die interbankmark. Gewoonlik is daar 'n poging en vra prys, sodat die banke om voordeel te trek uit sulke transaksies met die bod-vra prys verskille (verspreiding). Banke 'n groot deel van hul inkomste uit spekulatiewe handel in buitelandse valuta, kommoditeite en ander afgeleide produkte ook. Hulle almal vereis buitelandse valuta te voer. Deur die uitvoer van sulke spekulasie oor die forex mark, kan 'n bank dramaties verhoog sy inkomste basis. Gewoonlik fondse vir so 'n aktiwiteit is afkomstig van geld in spaar en vaste deposito rekeninge gedeponeer deur die bank kliënte. 'N Gedeelte van die wins uit sodanige spekulatiewe transaksies word dan uitbetaal aan hierdie kategorie van rentedraende rekeninge, terwyl die bank behou die grootste deel van die winste. Hierdie interbank handelsaktiwiteite sal beslis 'n impak die waarde van geldeenhede op 'n punt in die tyd of die ander, veral wanneer daar swaar orde vloei in een rigting. b) likiditeitsvoorsiening Die forex mark is die mees likiede mark in die wêreld. Dit is meer vloeistof as die effektemark, die kommoditeitsmark of die futures markte. Die likiditeit vlakke in forex kan hoofsaaklik toegeskryf word aan die rol van die groot banke in hierdie proses. Banke as likiditeit verskaffers in die aanlyn forex stelsel. Banke soos Goldman Sachs. Deutsche Bank. Barclays. Citi Group en UBS al tree as likiditeit verskaffers. Likiditeit verskaffers in staat is om transaksies te omskep in kontant, wat voorsiening maak vir 'n baie vinnige einde teregstellings en vinnige vestiging van ambagte. In 'n ECN-omgewing, is alle ambagte deur markdeelnemers vervul deur likiditeit verskaffers, wat ook 'n direkte toegang tot die mark pryse te markdeelnemers. Selfs in 'n hantering lessenaar omgewing, die mark makers in staat is om te vergoed vir die lae likiditeit status van hul kliënte deur aanloop tot likiditeit. Dit doen hulle deur die koop van posisies van die likiditeit verskaffers, en verdeel dit in kleiner stukke vir hul eie handelaars op te neem. Sonder die banke wat eintlik die bewaarders van die grootste deel van die geld in sirkulasie in die forex mark, sal die forex mark sy likiditeit voordeel verloor oor ander markte. Afsluiting In hierdie artikel, het ons gedemonstreer presies hoe banke invloed op die valuta mark. Met hierdie inligting, sal handelaars beter ingelig oor hoe die mark werk regtig wees en in staat wees om beter te verstaan ​​sal wees waarom dit is die beste beleid om handel te dryf in tandem met die einde vloei wat deur hierdie groep van handelaars. Dit is ook pertinent om daarop te let dat sommige van die groot mark beweeg dat handelaars sien in die mark (soos sentrale bank intervensie) kan sowel verhandel. Vriendelike groete verhandel die BOJ ingryping asook die SNB intervensie, en die massiewe beweeg dat 500 pitte oorskry beteken dat selfs as 'n handelaar kry aan die einde van, wat hy of sy kan nog steeds weg te trek met ten minste 100 pitte van wins. Aandag! die skrywer se standpunte is geheel en al sy of haar eie.